Comunicado de prensa

WASHINGTON, D.C. 13 de marzo, 2002. La Securities Investor Protection Corporation (SIPC), que mantiene un fondo de reserva especial autorizado por el Congreso para asistir a los inversionistas de firmas de corretaje en quiebra, efectuó un total aproximado de $112 millones en adelantos netos a aproximadamente 179,500 inversionistas en 2001, en comparación a solo $23 millones abonados a 1,148 inversionistas en 2000. Estos pagos que SIPC efectuó a inversionistas en 2001 fueron casi el doble del récord anterior de $63 millones en 1981.

El término "adelantos netos" se refiere al dinero retirado de las reservas de SIPC (al no haber fondos suficientes en las firmas de corretaje en quiebra) para rembolsar a los inversionistas, tal como lo disponen los reglamentos de la organización sin fines de lucro.

Otra señal de que el 2001 fue un año ocupado para SIPC: La organización sin fines de lucro abrió 12 nuevos casos de liquidación de firmas de corretaje, en comparación con sólo cinco en el año 2000. El total de 2001 comprende el caso de liquidación más grande en la historia de SIPC, MJK Clearing, Inc., de Minneapolis, MN. Para encontrar una cantidad más alta de liquidaciones de firmas de corretaje en un sólo año hubo que remontarse a 1992, cuando se iniciaron 13 procesos.

Michael Don, Presidente de SIPC dijo: "El año pasado resultó un ejemplo excelente de lo que significa decir que SIPC es la primera línea de defensa del inversionista cuando quiebra una firma de corretaje. Así fue el caso en 2001 que SIPC avanzó de gran manera para asegurar que estuviéramos haciendo todo lo posible para informar a los inversionistas sobre el alcance y los límites de las protecciones que proporcionamos según la ley federal".

El caso Spectrum sigue de cerca un caso manejado por SIPC que batió el récord. El 2 de octubre, 2001, SIPC anunció que había efectuado un pago récord de $177 millones para reintegrar acciones y efectivo a 175,000 inversionistas debido al incumplimiento de MJK Clearing, Inc., que es la compañía matriz de Miller Johnson Steichen Kinnard , Inc. firma de corretaje de servicio completo con sede central en Minneapolis, Minnesota con ejecutivos de inversiones en ocho estados.

En 2001, SIPC manejó la liquidación de dos grandes firmas de corretaje. En el caso de Donahue Securities de Cincinnati, Ohio, SIPC envió por correo 26,400 notificaciones a clientes y transfirió 5,500 cuentas a otro corredor/agente. En el caso más grande de su historia, SIPC supervisó la transferencia de cuentas de clientes en MJK Clearing Inc. en Minneapolis, Minnesota. La organización creada por mandato del Congreso envió 211,800 notificaciones de reclamación a clientes de MJK y transfirió 173,500 cuentas a otro corredor/agente dentro de los siete días posteriores a la fecha de registro. SIPC también adelantó $177 millones al síndico en el caso MJK para liberar los fondos de clientes que estaban en manos de terceros.

En 2001 ocurrieron también las siguientes noticias importantes:

• SIPC renovó totalmente su sitio Web para que le resultara más fácil al inversionista comprender a la organización y cómo presentar una reclamación. En el nuevo sitio también se encuentra el "Centro de Reclamaciones de SIPC", que permite completar electrónicamente las reclamaciones. Sin embargo, todos los formularios con firmas originales y documentos adjuntos relacionados deben ser recibidos aun por el síndico designado que supervisa el proceso de liquidación.
• El folleto básico que SIPC ofrece a los clientes y a la industria de valores fue completamente renovado para que le resultara más fácil de comprender al inversionista. El nuevo folleto ofrece respuestas en un lenguaje fácil de entender a las siete preguntas más frecuentes sobre SIPC. También recalca la necesidad de que el inversionista documente sus inquietudes por escrito en cuanto sospechen que los fondos están siendo mal manejados.
• SIPC colaboró con la National Association of Investors Corp., asociación nacional de más de 600 clubes de inversionistas, sobre una encuesta nacional que identifica las deficiencias del inversionista norteamericano en "la capacidad de supervivencia en inversiones". Los resultados de la encuesta relacionados a las confusiones que los inversionistas tienen sobre la cobertura de SIPC están siendo utilizados para guiar las tareas de educación que realiza SIPC.
• SIPC se unió a la Alliance for Investor Education (AIE) como miembro para crear una más amplia conciencia sobre SIPC y el alcance y los límites de las protecciones que ofrece. Su participación en la AIE también le permite a SIPC relacionarse con otras organizaciones y expertos dedicados a promover la educación del inversionista.

Para 2002, SIPC ya está preparando una campaña nacional de radio y televisión. La organización también preparará un folleto escrito en lenguaje simple titulado "Cómo presentar una reclamación" para ayudar a los inversionistas de firmas de corretaje en quiebra.

From its creation by Congress in 1970 through December 2001, SIPC advanced $513 million in order to make possible the recovery of $13.9 billion in assets for an estimated 622,000 investors. SIPC estimates that more than 99 percent of eligible investors have been made whole in the failed brokerage firm cases that it has handled to date.

SIPC is an important part of the overall system of investor protection in the United States. While a number of federal, self-regulatory and state securities agencies deal with cases of investment fraud, SIPC's focus is both different and narrow: Restoring funds to investors with assets in the hands of bankrupt and otherwise financially troubled brokerage firms. The Securities Investor Protection Corporation was not chartered by Congress to combat fraud.

SIPC either acts as trustee or works with an independent court-appointed trustee in a fraud case to recover funds. The statute that created SIPC rules provides that customers of a failed brokerage firm receive all non-negotiable securities that are already registered in their names or in the process of being registered. At the same time, funds from the SIPC reserve are available to satisfy the remaining claims of each customer up to a maximum of $500,000. This figure includes a maximum of $100,000 on claims for cash.

Recovered funds are used to pay investors whose claims exceed SIPC's protection limit of $500,000. SIPC often draws down its reserve to aid investors. Recovered funds also are used to replenish SIPC's reserve in the event that the reserve is tapped in the early stages of a liquidation proceeding.