Comunicado de prensa

Stephen Harbeck, presidente y director general de SIPC, dio una presentación en una conferencia de Beijing patrocinada por el Banco Mundial y el Development Research Center of The State Counsel. La presentación de Harbeck, titulada "Quiebras de firmas de corretaje en la China: posibles soluciones del problema", analiza formas de evitar estas quiebras; entre otras, requisitos de capitalización adecuada, segregación del capital del cliente del capital de la firma de corretaje y exámenes financieros rigurosos para asegurar el cumplimiento de los reglamentos.

Harbeck se reunió con altos funcionarios de China Securities Regulatory Commission para discutir la posible creación de una entidad que proteja a los clientes de firmas de corretaje cuando ocurriera su colapso completo.

En febrero, Harbeck pronunció el discurso principal titulado "Política y ejecución de la protección para el inversionista en los países en desarrollo" en una reunión de las Comisiones de Organizaciones Internacionales de Valores en Taipei. Harbeck examinó las protecciones disponibles en la Ley de Protección al Inversionista (SIPA) en los Estados Unidos, y analizó el enfoque estrecho de la misma.

Harbeck comparó las protecciones disponibles en SIPA con programas parecidos en Canadá, el Reino Unido y otros programas europeos, Rusia y Singapur y observó: "Los programas de protección en los mercados en desarrollo servirán para persuadir a los inversionistas nacionales a tener confianza en los sistemas de mercado de los fueros que los adopten. Esto producirá el beneficio adicional de otorgar un mayor grado de confianza a los inversionistas extranjeros".

Durante una mesa redonda posterior, el Sr. Harbeck comparó las protecciones otorgadas por SIPC con las responsabilidades más amplias del Securities and Futures Investor Protection Center en Taipei chino, que comprende mediación y el equivalente al litigio de acción popular. Recalcó que en los Estados Unidos, los que presentan el litigio de acción popular son demandantes particulares y abogados de honorarios condicionales y en cambio, en Taipei los factores culturales inhiben los litigios particulares.

SOBRE SIPC

A partir de su creación por el congreso en 1970 hasta diciembre de 2003, SIPC ha adelantado $587 millones para posibilitar la recuperación de $14.0 mil millones en valores para aproximadamente 628,000 inversionistas. SIPC calcula que se ha reintegrado los fondos a más del 99 por ciento de los inversionistas que cumplen con los requisitos en casos de firmas de corretaje insolventes que ha manejado hasta la fecha.

SIPC es una parte importante del sistema general de protección para el inversionista en los Estados Unidos. Aunque varios organismos federales, autoreguladores y estatales tratan casos de fraude de inversiones, el enfoque de SIPC es diferente y más concentrado: el reintegro de los fondos a inversionistas con valores en las manos de firmas de corretaje insolventes con problemas financieros. SIPC no recibió un mandato del Congreso para combatir el fraude.

SIPC actúa como síndico o en colaboración con un síndico de oficio en causas para recuperar fondos por falta de capital. El estatuto que creó a SIPC estipula que el cliente de una firma de corretaje insolvente debe recibir todos los valores no negociables ya registrados a nombre de él o en proceso de estarlo. Al mismo tiempo, los fondos de la reserva de SIPC están disponibles para satisfacer las reclamaciones de cada cliente hasta un máximo de $500,0000. Esta cantidad incluye un máximo de $100,000 de reclamaciones por dinero en efectivo.

PARA OBTENER MÁS INFORMACIÓN, COMUNÍQUESE CON: Ailis Aaron, The Hastings Group, (703) 276-3265 o aaaron@hastingsgroup.com.